中国版数字货币实现跨境支付会怎么样？周小川“剧透”了

GoldMan

中国版“数字货币”如果能实现跨境支付会是什么样子？

在今天举行的2020上海金融论坛上，中国金融学会会长、中国人民银行原行长周小川对此做出了一番清晰的畅想：在未来，如果使用央行数字货币完成跨境交易，支付的同时可以实时完成兑换。而这背后其实是基于当前大幅提升的通讯设施、信息获取和处理能力。

目前，央行的数字货币试点是“4+1”，即先行在深圳、苏州、雄安新区、成都及未来的冬奥场景进行内部封闭试点测试，其中并未有涉及跨境的内容。上海最近发布“十四五”规划建议提出，积极争取数字货币运用试点，加快推进上海金融科技中心建设，构建联通全球的数字化金融基础设施，提高金融风险防范能力。数字货币的跨境应用能否成为上海的突破点？周小川在论坛上发表的演讲，可以说是给上海今后的探索提供一个全新的思路。

科技发展给金融带来了新机遇。支付系统的现代化和数字货币备受关注。如果我们仔细分析“支付”这一时刻，究竟其中需要完成哪些事情？新的科技手段会带来哪些改变？

在周小川看来，零售支付的时刻，消费者首先获得价格，决定是否购买；如果是跨境交易，还需要获得汇率信息，考虑折算是否值得购买；如果是现金交易，就得准备现金；如果是账户交易，信用卡要授权，贷记卡就要身份验证。而商户接受钱的时候，必须记账，还得财物核算，判断是否合规、是否真实，而信息传递需要加密。总之，交易的时刻要获取一定信息并做好信息处理。

过去，受制于通讯设施和计算能力，信息获取有限，能计算的信息也相当有限。在做跨境交易时，事先兑换外汇，就必须承担汇率风险、各种限额，即便如此用途也有可能出现不合规的情况——经常项目用于资本项目。

在信息获取，处理能力大大提升后，交易时刻就能做更多的事情，让跨境支付更为便利。周小川认为，区块链是其中一种技术实现的路径，通过数字货币钱包，在交易支付时，同步完成汇兑。这背后的技术支撑是：获取双方数据、高效处理数据，减轻事前、事后一系列监管、风控的工作量。

他进一步表示，这样实现跨境交易的好处是风险可控，由于经常项目基本都是小额，还有数字代码判别商户，而智能合约又能再加一把安全锁；从结算角度来看，央行和商业都可以处理汇率风险；而且也很符合亚洲、新兴市场的实际需要。

在零售交易的瞬间，技术的保障让兑换条件可以实时审核，给互联互通带来新的操作方案。周小川表示，过去在境外使用信用卡交易，如果用户有美元账户，其实也是有兑换便利的，但信息往往不及时，也不能透明。汇率也不见得优惠。现在利用互联网的技术和移动终端、云计算的处理能力，跨境交易更为轻松便利就有了新的可能。

周小川认为，这一数字货币的跨境零售系统建成后，跨境汇款等也不存在太大技术上的问题，可以在风险、成本可控的情况下，通过进一步创新实现，“可以说，利用交易瞬间所具有的信息获取能力和信息处理能力，我们可以在支付系统现代化和跨境支付便利化方面做更多的工作。不仅和现有的体制更好衔接，也更有适应能力，方案灵活性，适应未来金融格局变化的需要。”